OPA en vue de Keysight Technologies sur ESI Group et de Paredes sur Orapi, offre modifiée de KKR sur Circor International, dépôt de la note en réponse pour Keyrus, fusion entre Erytech et Pherecydes pour donner naissance à Phaxiam Therapeutics : tout ce qu’il faut savoir.
Les nouveautés
Sur Euronext Paris
ESI Group : OPA en vue de Keysight Technologies à 155 € par action. Le leader mondial en instrumentation de mesures Keysight Technologies a remis une offre ferme portant sur l’acquisition d’un bloc de contrôle du capital d’ESI Group, représentant au total 50,6% du capital. Si les négociations exclusives étaient suivies d’effet, cette offre serait suivie du dépôt d’une OPA au prix de 155 € par action. Ce prix fait ressortir une prime de 72% sur le dernier cours de clôture avant les premières rumeurs et une prime de 95% sur la moyenne des 3 mois précédents. A ce niveau, ESI Group, spécialisé dans les progiciels destinés à la réalisation d’essais virtuels, serait valorisé à 913 millions d’euros. Si les conditions requises étaient réunies, il est prévu de procéder à un retrait obligatoire. L’acquisition du bloc devrait avoir lieu au 4e trimestre 2023.
Orapi : OPA en perspective de Paredes à 5,88 € par action. Guy Chifflot, président du conseil de surveillance d’Orapi et actionnaire de ce spécialiste des produits d’hygiène professionnels, est entré en négociations exclusives avec le groupe Paredes, expert également en solutions de nettoyage professionnelles. L’offre de Paredes portant sur 34,8% du capital a été faite à un prix de 5,88 € (pour les actions comme pour les ORA 2), soit une prime de 29,2% par rapport au dernier cours d’Orapi, le 15 juin 2023, et une prime de 40,3% par rapport à la moyenne des 30 dernières séances avant cette date. L’offre qui en découlerait devrait intervenir au cours du 4e trimestre 2023 et serait suivie, si les conditions requises étaient réunies, d’un retrait obligatoire.
Sur les autres marchés
Circor International donne suite à l’OPA modifiée de KKR. Le géant américain du capital investissement va donc pouvoir acquérir ce fabricant américain de vannes et de pompes industrielles pour un montant de 1,1 milliard de dollars. KKR a en effet relevé le prix de son offre à 56 $ par action, soit une hausse de 9,8% par rapport à l’offre initiale de KKR, le 26 juin 2023 (51 $), et une prime de 76,8% par rapport au cours non affecté par les rumeurs, le 2 juin 2023. Le conseil d’administration de Circor a conclu à l’unanimité que la différence de prix par rapport à la proposition d’Arcline (57 $) est plus que compensée par la certitude de réaliser la transaction. Sous réserve des conditions habituelles, celle-ci devrait se clôturer au quatrième trimestre 2023.
Les opérations en cours
Keyrus : le projet de note en réponse à l’OPA simplifiée a été déposé. Il contient notamment le rapport établi par le cabinet Crowe HAF, représenté par M. Olivier Grivillers, mandaté en qualité d’expert indépendant. Pour rappel, K Eagle Investment a déposé un projet d’OPA simplifiée visant les actions de cette société spécialisée dans l’intégration de solutions en business intelligence. Le concert d’actionnaires, qui détient désormais 61,9% du capital de Keyrus, s’engage à acquérir chaque action au prix unitaire de 7 €. Ce prix fait ressortir une prime de 58,7% sur le cours du 5 juin 2023, dernier jour avant l’annonce, et une prime de 62,4% sur la moyenne des 60 dernières séances. Si les conditions requises sont réunies, un retrait obligatoire sera mis en œuvre.
Rapprochement Orange-MasMovil : Bruxelles communique ses griefs. La Commission européenne a informé les deux opérateurs télécoms de sa conclusion préliminaire selon laquelle leur projet d’entreprise commune pourrait réduire la concurrence dans le domaine de la fourniture au détail de services d’Internet mobile et fixe, ainsi que d’offres groupées multiple-play en Espagne. Pour rappel, les deux sociétés ont signé un accord ferme portant sur le regroupement de leurs activités en Espagne. Celui-ci prendrait la forme d’une co-entreprise à 50-50, co-contrôlée par Orange et MasMovil. La transaction est basée sur une valeur d’entreprise de 18,6 milliards d’euros, dont 7,8 milliards pour Orange Espagne et 10,9 milliards pour MasMovil.
A savoir
Kering acquiert la maison de haute parfumerie Creed. Kering Beauté a signé un accord pour l’acquisition de 100% de Creed auprès de fonds contrôlés par BlackRock Long Term Private Capital Europe et de Javier Ferrán, actuel président de l’entreprise. Creed a affiché un taux de croissance à deux chiffres au cours des dernières années et des marges d’Ebitda très élevées. Son chiffre d’affaires s’est élevé à plus de 250 millions d’euros au cours de son exercice clos le 31 mars 2023. La finalisation de la transaction, réalisée en numéraire, devrait intervenir dans le courant du deuxième semestre 2023, sous réserve de son approbation par les autorités de la concurrence compétentes.
Erytech et Pherecydes ne forment plus qu’un. Les deux sociétés biopharmaceutiques annoncent leur fusion et leur changement de nom pour devenir Phaxiam Therapeutics. Le nouvel ensemble développe des thérapies innovantes à base de bactériophages pour lutter contre la résistance aux antimicrobiens. Ce problème de santé est actuellement responsable de plus d’un million de décès par an dans le monde et devrait atteindre plus de 10 millions de victimes annuelles d’ici à 2050. Pour rappel, la fusion entre Erytech et Pherecydes a été approuvée par l’assemblée générale mixte sur la base d’une parité d’échange de 4 actions Pherecydes pour 15 actions Erytech.
Casino : Rallye appelé à perdre le contrôle du groupe de distribution. Les offres d’apport en fonds propres devraient être remises au plus tard le 3 juillet 2023 en vue de finaliser un accord de principe sur les termes de la restructuration financière d’ici le 27 juillet. Pour rappel, Casino estime que cet accord devra comprendre un apport en fonds propres pour un montant d’au moins 900 millions d’euros afin de permettre la mise en œuvre du plan d’affaires 2023-2025 dans des conditions de liquidité adéquates. Quel que soit le plan de restructuration final, les actionnaires de Casino seront massivement dilués et Rallye perdra le contrôle de Casino. Sur la semaine, l’action Casino perd 45,4%, à 4,07 €. Rallye, de son côté, dévisse de 64,8%, à 0,56 €.
L’équipe du Journal des OPA vous souhaite un week-end au calme et vous remercie de votre fidélité.
© Le Revenu. Tous droits réservés
Les plus commentés